Современные тенденции развития мирового страхового рынка
На правах рукописи
Косминский Кирилл Петрович
СОВРЕМЕННЫЕ ТЕНДЕНЦИИ РАЗВИТИЯ МИРОВОГО СТРАХОВОГО РЫНКА
08.00.14 – Мировая экономика
Автореферат
диссертации на соискание ученой степени
кандидата экономических наук
Москва – 2011
Работа выполнена на кафедре «Мировая экономика и международный бизнес» ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве
Российской Федерации».
Научный руководитель кандидат экономических наук, доцент
Федосеева Галина Анатольевна
Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор Авдокушин Евгений Федорович
кандидат экономических наук
Крылова Мария Михайловна
Ведущая организация ГОУ ВПО «Ярославский
государственный университет
им. П.Г. Демидова»
Защита состоится «19» мая 2011 г. в 14-30 на заседании совета по защите докторских и кандидатских диссертаций Д 505.001.01 при ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве
Российской Федерации» по адресу: 125993, г. Москва, Ленинградский проспект, д. 49, аудитория 214.
С диссертацией можно ознакомиться в диссертационном зале Библиотечно-информационного комплекса ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации» по адресу: 125993,
г. Москва, Ленинградский проспект, д. 49, к. 203.
Автореферат разослан «18» апреля 2011 г. и размещен на официальном сайте ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации» http://www.ufrf.ru.
Ученый секретарь совета,
кандидат экономических наук, профессор М.Б. Медведева
1. Общая характеристика работы
Актуальность темы исследования
Развитие мировой экономики на современном этапе характеризуется системной интеграцией мировых и региональных рынков, переоценкой инвестиционных рисков в применении различных финансовых инструментов, усилением международной экономической интеграции. Развитие мирового страхового рынка в современных условиях тесно взаимосвязано с проблемами мировой экономики. Мировой страховой рынок позволяет аккумулировать огромные долгосрочные инвестиционные ресурсы, привлекая средства через пенсионные программы и программы страхования жизни.
Анализ причин и последствий мирового финансового кризиса 2008–2009 гг., негативное влияние которого в полной мере отразилось на деятельности глобальных финансовых институтов, к числу которых относятся и крупнейшие участники мирового страхового рынка, показал, сколь зависима финансовая система от правил ее регулирования, поэтому необходимо выработать новые правила наднационального регулирования мирового финансового рынка.
В связи с появлением новых видов гибридных финансовых инструментов, инновационных методов предоставления страховых услуг, предлагаемых на мировом страховом рынке, разнообразием страховых инструментов необходимы их упорядочение и систематизация.
Развитие национальных страховых рынков стало для многих стран фактором социально-экономического развития, повышения уровня жизни населения, решения других макроэкономических проблем. При этом проявилось отсутствие механизмов, способных предотвращать финансовые кризисы и финансовую нестабильность, возникающую в связи с их распространением. Этим подтверждается актуальность темы данного исследования, и большое значение, как в теоретическом, так и в практическом плане имеет анализ современных тенденций и текущего состояния развития мирового страхового рынка в целом и деятельности отдельных его участников.
Россия не может оставаться в стороне от общемировых процессов, в том числе и в области страхования, в то же время перед страной стоит необходимость решать масштабные задачи, связанные с модернизацией и развитием внутренней инфраструктуры.
Степень разработанности темы
Проблематика развития мирового страхового рынка исследовалась в трудах зарубежных экономистов. В их числе такие авторы, как Дж. Диксон, Г. Леви, Дж. Орини, Р. Меркин, Л. Гератеволь, Дж. Батлер, Х. Скрипер, Д. Бикельхопт, Р. Мерт, Э.Дж. Долан, Д.С. Кидуэлл, Л.Р. Миллер, Ф.С. Мишкин, Дж. Синки, С. Фрост и др. Однако существующие работы не имеют системного характера.
Отдельные аспекты развития зарубежных страховых рынков и системы их регулирования рассмотрены в работах отечественных ученых: Н.Г. Адамчук, М.М. Крыловой, Т.А. Плаховой, К.Е. Турбиной, Т.А. Федоровой, Р.Т. Юлдашева, А.П. Плешкова, И.В. Орловой, Г.В. Черновой и других. В их работах отражен широкий спектр проблем, касающихся специфики развития страховых рынков различных стран мира, организации деятельности страховых компаний и органов страхового надзора, анализируются нормативные акты по регулированию страхового бизнеса и проблемы глобализации страхового рынка. В то же время отсутствуют комплексные исследования, посвященные тенденциям развития мирового страхового рынка с учетом финансово-экономического кризиса 2008–2009 гг., недостаточно глубоко раскрыты вопросы совершенствования наднационального регулирования на современном этапе развития мирового страхового рынка.
Исследование функции финансового посредничества страховых компаний было осуществлено такими авторами, как А.П. Архипов, Ю.Т. Ахвледиани, В.Б. Гомелля, А.А. Гвозденко, Е.Ф. Дюжиков, Е.В. Коломин, Т.В. Никитина, Л.А. Орланюк-Малицкая, Л.И. Рейтман, Ю.А. Сплетухов, В.В. Шахов, О.Ю. Шевченко, В.А. Щербаков, Т.А. Яковлева, С.Ю. Янова и др. Однако комплексного исследования роли и значения финансовых институтов на мировом страховом рынке до настоящего времени не проводилось.
Следует также отметить, что до настоящего времени широко не раскрыт аспект интеграции российского страхового рынка в мировой страховой рынок в разрезе внедрения международных стандартов и правил.
Актуальность и недостаточная степень разработанности проблематики регулирования современного мирового страхового рынка предопределили выбор темы, цель и основные задачи настоящего диссертационного исследования.
Объектом исследования является современный мировой страховой рынок.
Предметом исследования является комплекс научных и практических положений, раскрывающих современные тенденции развития мирового страхового рынка в условиях глобализации мировой экономики и преодоления последствий мирового финансово-экономического кризиса.
Цель и задачи исследования. Цель исследования состоит в выявлении важнейших закономерностей развития мирового страхового рынка в современных условиях и определении перспективных направлений интеграции российского страхового рынка в мировой.
Для достижения цели исследования в работе были поставлены следующие задачи:
– раскрыть основные тенденции развития мирового страхового рынка, проявляющиеся возрастающую роль и значение институтов, их трансформацию под влиянием глобализации мировой экономики и в условиях преодоления последствий мирового финансово-экономического кризиса, применение современных инновационных инструментов предоставления страховых услуг на мировом страховом рынке;
– исследовать противоречия, возникающие в процессе регулирования мирового страхового рынка и выявить проблемы, связанные с формированием системы наднационального регулирования этого рынка;
– проанализировать состояние российского страхового рынка и показать основные направления его интеграции в мировой страховой рынок, выявив позитивные и негативные факторы, сопровождающие данный процесс, определить направления совершенствования форм сотрудничества российских и зарубежных страховщиков;
– разработать практические рекомендации по повышению эффективности функционирования национального страхового рынка с точки зрения перехода экономики России на инновационный путь развития.
Методологическая и теоретическая основа исследования
Методологическую и теоретическую основу исследования составляют аналитический и системный подходы к изучению объекта исследования. Достижение указанной основной цели исследования и решение поставленных в диссертации задач осуществляются с использованием теоретических и эмпирических методов научного познания: исторического и логического, статистического, индукции и дедукции, сравнительного анализа, абстрагирования и агрегирования.
В процессе исследования автор опирался также на разработки международных организаций (МАСН, ОЭСР, CGAP, МВФ, ООН) и частных страховых компаний, материалы докладов международных институтов, резолюции международных форумов, в том числе на материалы Давосского экономического форума 2010 г., нормативные документы ЕС, специализированную литературу периодического характера, посвященную проблематике исследования.
Информационной базой исследования послужили законодательные и нормативные акты, статистические данные Федеральной службы страхового надзора, Федеральной службы государственной статистики, Банка России, ОЭСР, ООН, Международной ассоциации страховых надзоров, Европейского комитета по страхованию, рабочие материалы, аналитические разработки и доклады ООН, ОЭСР, Всемирного банка, монографии и научные статьи российских и зарубежных специалистов, а также ресурсы интернета.
Содержание диссертации соответствует паспорту специальности 08.00.14 «Мировая экономика».
Научная новизна исследования содержится в следующих положениях:
– на теоретическом уровне выявлено, что ведущей тенденцией на мировом страховом рынке является трансформация его институтов, что проявляется в усилении связей между участниками, создании формальных и неформальных структур, централизации полномочий по регулированию, повышении роли и значимости института страховых посредников;
– раскрыто влияние мирового финансово-экономического кризиса на мировой страховой рынок и его основных участников: изменилась расстановка сил за счет существенного ослабления позиций крупнейших компаний и усиления конкуренции между оставшимися на рынке, что неизбежно повлекло за собой изменения в стратегии участников мирового страхового рынка, масштабе операций и характере деятельности, подходах к организации риск-менеджмента в страховых компаниях, политике внешнеэкономической экспансии; стоимости страховых продуктов и их видов;
– доказана необходимость создания механизмов наднационального регулирования мирового страхового рынка, включающих обязательное применение нормативов капитала, риск-ориентированных методов надзора, унифицированной системы бухгалтерского учета на основе международных стандартов, единых правил контроля за деятельностью страховых групп и холдингов и взаимодействия между всеми финансовыми регуляторами; координации усилий в данной области в рамках таких международных институтов и объединений, как ОЭСР, «Группа 20», МАСН и ЕС;
– обосновано положение о том, что российский страховой рынок имеет перспективу превращения в крупный региональный страховой рынок интеграционной группировки стран ЕврАзЭС при условии гармонизации национального страхового законодательства с законодательными системами в сфере страхования в странах-участницах этого объединения;
– раскрыты факторы, препятствующие развитию национального страхового рынка (низкая страховая культура, отсутствие единых подходов к развитию страхования в различных отраслях, неоднородность развития финансовой инфраструктуры) и разработаны предложения по повышению эффективности деятельности российского страхового рынка, активизации его роли в инновационном развитии страны, реализации внешнеэкономической стратегии России до 2020 г.
Теоретическая значимость диссертационного исследования
Результаты исследования вносят вклад в развитие теории мирового финансового рынка и его крупнейшего сегмента – страхового рынка, его институциональной структуры.
Практическая значимость диссертационного исследования заключается в том, что основные положения и выводы диссертации ориентированы на использование их органами государственной власти Российской Федерации при совершенствовании механизмов регулирования российского страхового рынка, при разработке направлений и конкретных мер внешнеэкономической политики России, нацеленных на усиление интеграции страны в глобальную экономику, в том числе по линии международного страхового бизнеса, а также для развития конкретных форм международного сотрудничества России в сфере страхования, в частности, в рамках СНГ, ЕврАзЭС и со странами ЕС. Самостоятельное практическое значение имеют следующие результаты диссертационного исследования:
- выявлены особенности современной инвестиционной политики участников мирового страхового рынка, виды современных страховых услуг, интеграционных объединений в сфере страхования, инфраструктуры государственной поддержки национального экспорта через инструменты страхования;
- систематизированы основные участники современного мирового страхового рынка, оценены их стратегии и показана роль саморегулируемых организаций, крупнейших страховых брокеров, финансовых конгломератов, специализированных страховых компаний, профессиональных объединений в сфере страхования;
- обоснована необходимость повышения роли и значения Международной ассоциации страховых надзоров (МАСН). Реализация потенциала данной международной организации в выработке единых обязательных стандартов регулирования на мировом страховом рынке могла бы стать фактором существенного повышения качества его регулирования;
- разработаны конкретные предложения и рекомендации по повышению эффективности участия Российской Федерации в МАСН, «Группе 20» (по вопросам регулирования мирового страхового рынка) и ЕЭП, в первую очередь касающиеся сближения национального страхового законодательства с международными соглашениями в страховой сфере.
Выводы и рекомендации, сформулированные по итогам исследования, могут найти применение в работе профильных министерств и государственных органов – Министерства экономического развития, Министерства финансов, Министерства иностранных дел, Министерства промышленности и торговли Российской Федерации, в работе Делового совета и Секретариата ШОС, Комитета по вопросам экономической интеграции стран ШОС и СНГ, Торгово-промышленной палаты Российской Федерации, а также при разработке механизмов и международных соглашений о сотрудничестве указанных министерств и ведомств в сфере страхования с международными институтами (например, с ОЭСР, МАСН, в рамках ЕЭП, ЕврАзЭС, ШОС).
Материалы диссертационного исследования могут быть использованы в экономических вузах России при совершенствовании учебных курсов по таким дисциплинам, как «Мировая экономика», «Международные экономические отношения», а также стать основой ряда специализированных курсов по проблемам функционирования мирового страхового рынка и международных экономических организаций.
Апробация и внедрение результатов исследования
Диссертация выполнена в рамках научно-исследовательских работ ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации», проводимых в соответствии с комплексной темой «Пути развития финансово-экономического сектора России» по кафедральной подтеме «Интеграционные процессы в мировой экономике в условиях глобализации».
Основные положения и выводы диссертационного исследования докладывались и обсуждались на международных, всероссийских и вузовских научно-практических конференциях: в частности, на проведенной Финансовой академией конференции «Роль финансового и банковского сектора в инновационном развитии экономики» (Москва, апрель 2008 г.); на «круглом столе» Делового совета ШОС «Состояние и перспективы перестраховочного рынка ШОС», организованном Министерством финансов Российской Федерации (Москва, апрель 2009 г.); на международной научно-практической конференции молодых ученых в рамках 1-го Российского экономического конгресса, организованного МГУ им. М.В.Ломоносова (Москва, декабрь 2009 г.).
Основные положения и результаты диссертационного исследования используются Министерством экономического развития Российской Федерации при реализации государственной политики в сфере развития страхового законодательства.
Предложения и разработки автора использованы в практической деятельности Департамента корпоративного управления МЭР в рамках подготовки проектов нормативных актов, аналитических отчетов и докладов по вопросам развития российского страхового рынка, в том числе при подготовке следующих документов: «Соглашение по приведению страхового законодательства государств – членов ЕврАзЭС в соответствие с основными принципами страхования, принятыми Международной ассоциацией страховых надзоров»; протокол «О создании общего страхового рынка государств – членов Евразийского экономического сообщества»; «Соглашение о создании условий на финансовых рынках для обеспечения свободного движения капитала»; рекомендации по оптимизации режимов регулирования страховой деятельности на национальных и региональных рынках в рамках Шанхайской организации сотрудничества (в деятельности соответствующей рабочей группы Делового совета ШОС, а также в работе созданной в рамках этой группы Комиссии по обеспечению страховой защиты инвестиций российских компаний в странах ШОС). Ряд положений исследования, касающихся текущего состояния развития мирового и российского страховых рынков, использованы международным перестраховочным пулом участников страхового рынка государств – членов ШОС, а также при реализации пилотного проекта по экологическому страхованию на реке Амур и прилегающих территориях, основанного на имеющихся соглашениях в рамках российско-китайского сотрудничества.
Материалы диссертации используются также в учебном процессе ФГОБУВПО «Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации» для методического обеспечения преподавания дисциплин «Мировая экономика», «Международные экономические отношения».
Внедрение результатов исследования подтверждено соответствующими документами.
Публикации. По теме данной диссертации опубликовано 9 научных статей общим объемом 3,8 п.л. (авторский объем 3,15 п.л.), в которых отражены основные результаты исследования, в том числе 4 статьи общим объемом 2,6 п.л. (авторский объем – 2,1 п.л.) опубликованы в журналах, определенных ВАК.
Структура диссертационной работы соответствует цели и задачам исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и 20 приложений. Общий объем работы составляет 195 страниц. Библиографический список содержит 179 наименования источников по рассматриваемой проблематике на русском и английском языках.
2. Основные положения диссертации
Во введении обоснована актуальность темы исследования, определена степень ее разработанности, сформулированы цель и задачи, научная новизна исследования.
В соответствии с целью и задачами исследования в диссертационной работе рассматриваются следующие группы проблем.
Первая группа проблем связана с выявлением и анализом основных тенденций развития мирового страхового рынка.
Современное значение мирового страхового рынка для развития мировой экономики в целом определяется рядом факторов. Во-первых, за счет деятельности участников мирового страхового рынка оптимизируется управление рисками в мировом хозяйстве, появляется возможность их снижения и диверсификации, что позволяет уменьшить финансовую нагрузку на бизнес, население и бюджет государства в результате аккумуляции дополнительных денежных средств. Во-вторых, страхование служит эффективным способом защиты личных интересов и прав населения при наступлении неблагоприятных событий в жизни или возникновении форс-мажорных обстоятельств (в частности, этим целям служат такие инструменты, как пенсии, страхование жизни, нетрудоспособности, потери работы и иные). В-третьих, в связи с разработкой инновационных страховых продуктов, сочетающих в себе элементы других финансовых инструментов (банковский депозит, паевые фонды и пр.), и индивидуальной их подстройкой под нужды потребителей, страхование становится основным выбором населения и бизнеса при поиске альтернативных сфер приложения накопленных средств, и к тому же инструментом, позволяющим минимизировать потери, связанные с техногенными катастрофами, стихийными бедствиями, террористическими актами, финансовыми катаклизмами, участившимися в условиях глобализации мировой экономики. В-четвертых, страхование служит государственным интересам, например при поддержке национального экспорта, с использованием механизмов частно-государственного партнерства.
Объем мирового страхового рынка, оцениваемый по показателю мирового сбора страховых премий, составляет 4,3 трлн долларов США. Необходимо отметить, что 2,5 трлн долларов (58%) приходится на страхование жизни и 1,8 трлн долларов – на иные цели страхования. Географическая структура мирового страхового рынка имеет ярко выраженный «многополярный» характер, который соответствует структуре современной мировой экономики с наличием основных «центров экономической силы» и концентрацией деловой активности в их пределах (Западная Европа, США, Япония). Западная Европа обеспечивает примерно 40% мирового объема предоставляемых страховых услуг, Америка (в первую очередь США) – 35%, Азия – 20%, остальные 5% распределены между Африкой и Океанией.
Мировой страховой рынок позволяет диверсифицировать глобальные риски ущерба от природных и техногенных катастроф на сотни миллиардов долларов США (269 млрд долларов США[1] в 2008 г., в 2011 г. ущерб может быть на таком же уровне в связи с событиями в Японии), что позволяет поддерживать рост мировой экономики в целом и снижает риски для отдельных участников международного бизнеса.
В диссертации показано, что основными тенденциями развития мирового страхового рынка на современном этапе являются:
1) возрастающая роль институтов и институциональных структур, формирование финансовых конгломератов на мировом страховом рынке;
2) развитие инновационных страховых продуктов, их индивидуализация и конвергенция с другими финансовыми инструментами;
3) концентрация страховых посредников, проявляющаяся в формировании крупнейших мировых брокеров, предоставляющих весь перечень страховых услуг для бизнеса;
4) коммерциализация сферы страхования экспортных кредитов и инвестиций, института, который создавался государствами в качестве меры поддержки национального экспорта;
5) расширение географии деятельности крупнейших участников мирового страхового рынка, увеличение объема и масштаба их операций в отсутствие должного наднационального регулирования за их деятельностью;
6) усиление регулирования участников мирового страхового рынка, что вынуждает этих участников корректировать стратегии и методы управления.
Одной из основных тенденций развития мирового страхового рынка на современном этапе является повышение роли и значения институтов и институциональных структур, которые на мировом страховом рынке выполняют посреднические функции в распределении финансовых ресурсов. Институциональные структуры на мировом страховом рынке создаются непосредственно участниками мирового страхового рынка – международными страховыми компаниями, глобальными страховыми брокерами, профессиональными объединениями специалистов в сфере страхования.
На современном мировом страховом рынке сформировались институциональные структуры финансового посредничества с практически глобальным размахом деятельности. В частности, современные мировые страховые брокеры распространили свое влияние и расширили сферу своих интересо –: на консультационные услуги в области риск-менеджмента, а также на весь комплекс услуг, связанных со страхованием (оценка риска, анализ тарифной политики, расследование выплат и прочее).
Объем финансовых ресурсов (страховые резервы, страховые активы, страховой капитал и пр.), контролируемый участниками мирового страхового рынка, превышает 22,6 трлн долларов. Такой значительный инвестиционный ресурс, аккумулируемый участниками страхового рынка при создании институциональных структур, пулов, объединений, связей перестрахования и финансовых конгломератов, с учетом участия этих средств в процессе международного движения капитала оказывает непосредственное влияние на состояние мирового и национальных финансовых рынков и макроэкономические показатели государств.
Мировой финансово-экономический кризис, возникновение которого связано с операциями с необеспеченными ипотечными кредитами (subprime), негативно отразился на мировом страховом рынке. Эти последствия заключаются в следующем:
– выступая в качестве серьезных институциональных инвесторов, участники мирового страхового рынка пострадали в результате падения стоимости ценных бумаг и понесли убытки, связанные непосредственно со страхованием, в связи с предоставлением страхового покрытия для защиты от рисков;
– кризис привел к многочисленным слияниям и поглощениям, в ряде случаев – к частичной национализации крупнейших участников мирового страхового рынка (AIG, Fortis, KBC Group);
– к участникам мирового страхового рынка стали предъявляться более жесткие регуляторные требования, что приводит к возрастанию стоимости страховых услуг для потребителей;
– кризис усилил тенденцию роста доли электронной формы предоставления страховых услуг.
Глобальный финансовый кризис также продемонстрировал, что страховые компании и иные участники мирового страхового рынка не способны адекватно оценить риски, связанные с ипотечными финансовыми инструментами, платежеспособностью контрагентов, инвестиционными вложениями. Все эти факторы обусловливают необходимость выработки новых правил международного регулирования мирового страхового рынка, новых методик надзора за страховыми группами, финансовыми конгломератами, оценки их финансовой устойчивости и принятия таких правил всеми основными участниками мирового страхового рынка путем сближения национальных законодательств государств в рассматриваемой области деятельности.
Среди основных направлений развития мирового страхового рынка можно отметить тенденцию возрастания роли экспортных кредитных агентств и страхования экспортных кредитов как механизма государственной поддержки бизнеса и их коммерциализации. Созданные в целях поддержки национального экспорта, современные экспортно-кредитные агентства (ЭКА) все активнее предоставляют коммерческие страховые услуги, основываясь на принципе «национального интереса».
Тенденция разработки и внедрения инновационных страховых продуктов основывается на стремлении участников мирового страхового рынка снизить издержки и одновременно приобрести конкурентные преимущества в борьбе за потребителя. Конвергенция и индивидуализация страховых услуг приводит к тому, что в современных условиях потребителю предлагается продукт, сочетающий характеристики банковского продукта (накопительный депозит), инструмента рынка ценных бумаг (опцион) с защитой от риска (полис страхования жизни).
Ухудшение демографической ситуации в развитых странах стимулирует участников мирового страхового рынка предлагать инновационные инструменты, связанные с выходом на пенсию и страхованием жизни. Новейшие страховые инструменты на мировом страховом рынке сочетают элементы страхового полиса и инвестиций. Среди них:
«обратная» ипотека (получение дивидендов за счет использования накопленного капитала в форме недвижимости);
долгосрочное медицинское страхование;
различные виды аннуитетов, «привязанных» к определенному инвестиционному портфелю. При этом потребитель осуществляет выбор инвестиционной стратегии и условий, включая гарантированный размер дохода;
«плавающие» рентные инструменты, «отложенные» гарантии, гарантии минимального дохода, совмещенные со страхованием жизни, и многие другие сложносоставные продукты.
Помимо этого, в диссертации установлено, что все более значимое место среди традиционных форм предоставления страховых услуг занимают электронные формы их предоставления. Наблюдается существенное повышение спроса и предложения прямого страхования, предполагающего продажу страховых полисов и инструментов через интернет напрямую потребителям.
Новейшим инструментом на мировом страховом рынке является микрострахование. Более 4 млрд человек на планете живут менее чем на 4 долларов в день. Традиционные страховые инструменты для них фактически недоступны, в то время как внедрение микростраховых услуг позволяет охватить и эти слои населения.
Привлекательность и ценность микростраховых продуктов (услуг) объясняются следующими причинами: их простота, оптимальное соотношение страховой премии и страхового покрытия; понятный процесс обращения за продуктом; облегченное подтверждение убытков; ограниченное число исключений из выплат; минимальное количество требуемых действий для получения выплаты; быстрые платежи.
Проведенный в диссертации анализ сегмента микрострахования показал, что он динамично развивается и обладает огромными возможностями и перспективами для участников мирового страхового рынка.
В работе показана необходимость введения новых стандартов в регулировании финансовых инструментов, предлагаемых страховщиками, а также в организации новых способов информирования потребителей с учетом возрастания сложности финансовых инструментов.
Вторая группа проблем связана с анализом системы регулирования мирового страхового рынка.
В условиях либерализации регулирования торговли страховыми услугами остро стоит проблема выработки обязательных правил наднационального регулирования на мировом страховом рынке с учетом того, что органы надзора в различных странах не имеют возможности адекватно оценить платежеспособность страховых групп и холдингов, осуществляющих операции на региональных рынках.
Для национальных органов страхового регулирования и надзора участие на международном уровне в организациях, обеспечивающих координацию действий по публично-правовому регулированию деятельности в сфере страхования, стало неотъемлемой частью их работы. В диссертации выделена главенствующая роль Международной ассоциации страховых надзоров (МАСН) среди международных организаций в сфере страхования. Показано, что существует проблема, связанная с тем, что, с одной стороны, принимаемые МАСН стандарты являются передовыми, учитывают накопленный мировой опыт регулирования и надзора в области страхования. Их применение способствует очищению рынка от недобросовестных и неквалифицированных участников, повышению ответственности всех участников мирового страхового рынка и качества предоставляемых услуг. Однако, с другой стороны, их использование не для всех участников мирового страхового рынка является обязательным, более того, в некоторых областях деятельности (например, в деятельности финансовых конгломератов) стандарты до настоящего времени не разработаны. В то же время в качестве ориентиров для принятия управленческих решений в области регулирования деятельности отдельных участников мирового страхового рынка существует практика межгосударственного регулирования на уровне ЕС, которая доказывает эффективность применения единых и обязательных правил.
В работе показано, что только пруденциальный надзор за участниками национальных страховых рынков в настоящий момент недостаточен для обеспечения системной стабильности мирового страхового рынка, что продемонстрировал мировой финансово-экономический кризис.
В диссертации систематизированы виды современных институциональных структур, которые выступают в качестве органов, регулирующих предоставление финансовых услуг (регуляторов) в отдельных мировых финансовых центрах. В большинстве стран органы надзора контролируют сразу два или несколько сегментов финансового рынка (страхование, банковский сектор, деятельность на рынке ценных бумаг). В то же время в современных условиях недостаточно эффективна работа по гармонизации и унификации национального законодательства в области страхования, включающего условия допуска страховых компаний и посредников на национальные рынки, порядок формирования страховых резервов и условия их инвестирования, принципы оценки финансовой устойчивости страховщиков.
В диссертации предложены направления совершенствования системы регулирования мирового страхового рынка и его наднационального регулирования.
Чтобы решить проблему внедрения эффективного наднационального регулирования, предлагается:
– сформировать систему межгосударственного обмена информацией об участниках мирового страхового рынка, базирующуюся на современных инфокоммуникационных технологиях;
– существенно дополнить комплекс стандартов деятельности участников мирового страхового рынка, включающих раскрытие информации, единообразные оценки платежеспособности, условия ограничения конкуренции, инвестиционные требования;
– предусмотреть специальные формы надзора за финансовыми конгломератами и институциональными структурами на национальных страховых рынках;
– разработать стандарты деятельности международных рейтинговых агентств, которые должны обеспечивать адекватную оценку участников страхового рынка и предлагаемых на мировом страховом рынке финансовых инструментов.
Важным аспектом совершенствования наднационального регулирования мирового страхового рынка в связи с необходимостью снижения системных рисков является «цена» таких изменений, поскольку неизбежно будут изменены стратегии и методы управления участников мирового страхового рынка. В работе показано, что планируемый к введению в странах ЕС стандарт «Платежеспособность II» может повлечь увеличение административной нагрузки и издержек страховщиков.
Кроме того, в работе содержатся положения о том, что в целях повышения устойчивости мировой финансовой системы на международном уровне необходимы согласованные решения стран-участниц мирового страхового рынка по вопросу введения повышенных нормативов достаточности капитала (платежеспособности) для участников мирового страхового рынка. В отличие от банков, которые переходят на Базель III, участники мирового страхового рынка до настоящего времени не должны были соблюдать закрепленные на международном уровне нормативы.
Таким образом, в диссертации показано, что совершенствование наднационального регулирования мирового страхового рынка требует комплексного подхода международных организаций, правительств и финансовых регуляторов в целях выработки адекватных правил регулирования функционирования мирового страхового рынка.
Третья группа проблем связана с исследованием основных направлений интеграции российского страхового рынка в мировой страховой рынок и определением перспективных направлений развития российского страхового рынка.
Российский страховой рынок характеризуется значительным числом действующих страховых компаний (в Едином государственном реестре субъектов страхового дела на 31 декабря 2010 г. зарегистрировано 625 страховых компаний)[2]. Совокупный объем активов страховых компаний России составляет около 700 млрд руб., а суммарный уставный капитал страховых организаций – свыше 200 млрд руб. Для сравнения: совокупные активы российских банков оцениваются в 33 трлн руб., а объем ВВП страны – 41,7 трлн руб.[3]. Доля российского страхового рынка в ВВП страны составляет 2,5% (56-е место в мире), что гораздо ниже, чем в среднем в странах Европы (7,56%) и Северной Америки (8,02%)[4].
Создаваемые участниками российского страхового рынка такие институциональные структуры, как пулы и объединения, находятся на начальной стадии развития по сравнению с мировым уровнем масштаба деятельности и объемов финансовых ресурсов, аккумулируемых мировыми лидерами в области страхования.
Во-первых, деятельность российских страховых компаний весьма ограничена по объему и стоимости предоставляемых страховых услуг. Во-вторых, за счет прихода в Россию иностранных участников часть аккумулируемых в стране финансовых потоков перенаправляется в глобальные страховые группы, в том числе через дочерние компании крупнейших мировых брокеров. В работе показано, что, несмотря на то что государство ограничивает степень участия иностранных компаний на российском страховом рынке, без развития конкуренции и ликвидации «схем», которые заключаются в простом перераспределении денежных потоков, российский страховой бизнес не сможет конкурировать с мировым в долгосрочной перспективе, даже на рынках стран ближнего зарубежья.
Динамично развивающаяся ситуация кризисного и посткризисного периодов требует быстрой реакции на внешние вызовы, стоящие перед российской экономикой, принятия конкретных мер по финансовому стимулированию покупателей российской промышленной продукции, в том числе за счет развития страхового сектора с его возможностями по аккумулированию необходимых финансовых ресурсов. В работе показано, что одной из эффективных мер, принимаемых государством, является создание Агентства по страхованию экспортных кредитов и инвестиций.
Проведенный анализ показывает ограниченность участия России на международном рынке страховых услуг. Так, экспансия российского страхового капитала в первую очередь осуществляется в страны СНГ, а инвестиции на другие рынки (Западной Европы, Азии, США) имеют пока нерегулярный характер.
В диссертации показано, что в настоящее время имеются достаточные предпосылки для повышения роли российского страхового рынка. Для этого необходимо на государственном уровне совершенствовать формы сотрудничества ключевых министерств и государственных органов в сфере страхования с международными институтами, а именно с ОЭСР, МАСН, ЕврАзЭС, ШОС, и в связи с созданием ЕЭП.
Представляется, что в первую очередь российские участники страхового рынка должны активизировать создание партнерских отношений с компаниями из стран СНГ и самостоятельное построение агентских сетей. Для того чтобы российский страховой рынок стал межрегиональным страховым рынком стран СНГ, предлагается осуществить:
активизацию участия российских компаний в пилотных проектах (таких, как страхование трудовых мигрантов в рамках АТЭС, экологическое страхование в рамках ШОС, страхование экспортных кредитов в рамках Бернского и Пражского союзов);
дальнейшую гармонизацию страхового законодательства в России, странах СНГ и постепенное внедрение международных стандартов.
Важнейшим фактором повышения роли и значения российского страхового рынка является его интеграция в мировой страховой рынок. В работе показаны следующие основные тенденции, сопровождающие данный процесс:
передача иностранным компаниям большей части рисков (более 50% всех рисков);
внедрение новых более привлекательных инструментов и повышение качества предоставления страховых услуг;
увеличение емкости принимаемых на страхование рисков;
введение новых, современных международных стандартов и институтов (актуарное оценивание по международным стандартам), механизмов профессиональной ответственности («Зеленая карта», Национальный союз страховщиков ответственности); повышение ответственности посредников (агентов и брокеров);
создание конкурентных механизмов государственной поддержки экспорта (экспортное страхование).
В числе негативных факторов интеграции российского страхового рынка в мировой в диссертации выделены: закрепление «отставания» российского страхового рынка от мирового (неспособность принять на страхование крупные риски; низкие размеры выплат по обязательным видам страхования), снижение размера участия национального капитала в страховой отрасли, увеличение зависимости российского страхового рынка от международных потоков капитала.
Определяющее значение на современном этапе развития российского страхового рынка имеет внедрение международных стандартов и практик. В первую очередь Россия должна внедрить общепринятые мировые стандарты надзора и бухгалтерского учета. Однако на сегодняшний день основной проблемой по использованию международных стандартов бухгалтерской и финансовой отчетности является их существенное отличие от российских стандартов. В страховании отличия усугубляются особенностями российского налогового учета. К первоочередным мерам, которые необходимо принять в связи с этим, относятся:
-внедрение современных международных стандартов платежеспособности;
-внедрение современных международных стандартов деятельности страховых посредников;
- постепенное увеличение капитализации российского страхового рынка.
В диссертации показано, что страховая культура населения и бизнеса в России остается весьма низкой. Это диктует необходимость развития и реализации программ повышения финансовой и страховой грамотности населения, как принято в большинстве стран с развитыми страховыми рынками.
В целом, несмотря на постепенное внедрение в российское законодательство общепринятых мировых принципов и норм по стандартам МАСН, этот процесс идет достаточно медленно, не успевая за потребностями страхового рынка. Это подтверждает тот факт, что доля страхового рынка в ВВП страны остается невысокой (2,5%).
В диссертации предложено использовать международные стандарты и страховые инструменты прежде всего в таких сферах, как электроэнергетика, добыча полезных ископаемых, транспорт. Страховыми механизмами должны быть защищены жилой фонд и места массового скопления людей. Данные предложения основаны на опыте преодоления техногенных катастроф в России (аварии на шахте «Распадская», на Саяно-Шушенской ГЭС, пожар на дискотеке в Перми, лесные пожары 2010 г. в центральной части страны).
Более активная позиция России в вопросах взаимодействия и активного сотрудничества в рамках интеграционных объединений и международных организаций в страховой сфере, а также использование международного опыта будут способствовать повышению роли российского страхового рынка на мировом уровне. Все эти обстоятельства должны учитываться регуляторами и руководством министерств и государственных органов Российской Федерации при подготовке и реализации мер, направленных на развитие российского страхового рынка и повышение устойчивости развития экономики России.
В Заключении диссертационной работы обобщены научные результаты исследования, сформулированы основные научные выводы, предложения и рекомендации, вытекающие из содержания диссертации.
Список работ автора, опубликованных по теме диссертации
- Косминский К.П. Страхование экспортных кредитов: международный опыт [текст] / К.П. Косминский, Д.В. Скрипичников // Нормативное регулирование страховой деятельности. Документы и комментарии. – М., 2007. – № 2. – С. 78–81. (0,3 / 0,2 п.л.).
- Косминский К.П. О законодательных инициативах Минэкономразвития России в области страхования [текст] / К.П. Косминский // Нормативное регулирование страховой деятельности. Документы и комментарии. – М., 2008. – № 1. – С. 16–20. (0,25 п.л.).
- Косминский К.П. Актуальные направления совершенствования системы сельскохозяйственного страхования в России [текст] / К.П. Косминский, Д.В. Скрипичников // Нормативное регулирование страховой деятельности. Документы и комментарии. – М., 2008. – № 3. – С. 71–74. (0,25 / 0,2 п.л.).
- Косминский К.П. О законодательных инициативах в сфере обязательного страхования ответственности [текст] / К.П. Косминский // Нормативное регулирование страховой деятельности. Документы и комментарии. – М., 2009. – № 2. – С. 31–33. (0,2 п.л.).
- Косминский К.П. Будьте проще, и к вам потянутся (Мировой опыт деятельности институциональных структур микрострахования) [текст] / К.П. Косминский // Микроfинанс+ – М., 2008. – Ноябрь. – С. 40–41.
(0,2 п.л.). - Косминский К.П. Виды и особенности институциональных структур мирового страхового рынка [текст] / К.П. Косминский // Страховое дело
- [5]. – М., 2009. – № 9 (200). – С. 11–21. (0,7 п.л.).
- Косминский К.П. Виды и особенности институциональных структур мирового страхового рынка [текст] / К.П. Косминский // Страховое дело
- [6]
- . – М., 2009. – № 10 (201). – С. 21–25. (0,4 п.л.).
- Косминский К.П. Вызовы и возможности мирового страхового рынка на современном этапе [текст] / К.П. Косминский // Страховое дело
- [7]
- . – М., 2010. – № 11 (214). – С. 45–49. (0,5 п.л.).
- Косминский К.П. О некоторых вопросах предупреждения и регулирования несостоятельности предпринимательских групп [текст] / К.П. Косминский, Д.В. Скрипичников // Проблемы современной экономики
- [8]
- . – СПб., 2010. – № 3. – С. 182–187. (1,0 / 0,5 п.л.).
[1] Sigma Re. Natural Catastrophes and man-made disasters in 2008, 2009.–- Р. 43.
[2] Данные Федеральной службы страхового надзора: Сведения о деятельности страховых организаций за 2010 г. // www.fssn.ru/www/site.nsf/web/doc_24022010161419.html.
[3] Обзор банковского сектора Российской Федерации (интернет-версия). – Февраль 2011 г. (Экспресс-выпуск) // www.cbr.ru/analytics/bank_system/#ob.
[4] Данные компании Sigma Re за 2010 г.
Издание (журнал) входит в перечень журналов и изданий, рецензируемых ВАК.
