Влияние иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики (на примере приморского края )
На правах рукописи
Кукла Марина Петровна
ВЛИЯНИЕ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ
НА ЭФФЕКТИВНОСТЬ ПРИНИМАЮЩЕЙ ЭКОНОМИКИ
(на ПРИМЕРЕ приморскоГО краЯ)
Специальности: 08.00.05 - «Экономика и управление народным хозяйством: управление инновациями и инвестиционной деятельностью»;
08.00.14 - «Мировая экономика»
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени
кандидата экономических наук
Владивосток – 2008
Работа выполнена на кафедре мировой экономики
Дальневосточного государственного университета
| Научный руководитель: | доктор экономических наук, профессор Латкин Александр Павлович |
| Официальные оппоненты: | доктор экономических наук, профессор Шишмаков Владимир Трофимович кандидат экономических наук, доцент Богатырёва Светлана Владимировна |
| Ведущая организация: | Тихоокеанский институт географии ДВО РАН |
Защита состоится 18 июня 2008 г. в 15-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.023.01 при Владивостокском государственном университете экономики и сервиса по адресу: 690990, г. Владивосток, ул. Гоголя, 41; зал ученого совета ректората, ауд. 1359.
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Владивостокского государственного университета экономики и сервиса по адресу: г. Владивосток, ул. Гоголя, 41.
Сведения о диссертации и автореферат размещены на сайте диссертационного совета ВГУЭС по адресу: http://www.vvsu.ru/science/dis/dis.asp
Автореферат разослан 16 мая 2008 г.
| Ученый секретарь диссертационного совета, кандидат экономических наук, доцент |  | О.Ю. Ворожбит |
I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования.
Инвестиции являются основным источником роста и развития экономики. В 1990-е гг. инвестиционная сфера экономики Российской Федерации переживала спад, последствия которого сохраняются и сейчас. Недостаток инвестиций, их нецелевое использование и низкая эффективность привели к тому, что износ основных фондов в обрабатывающих производствах в 2006 г. составил 46,8%, а производительность труда на предприятиях с иностранным капиталом в отдельных отраслях выше в 20 и более раз. Даже большой приток иностранных инвестиций и переход экономики страны к позитивной динамике в середине 2000-х гг. не способствовали восполнению потребностей экономики в инвестициях.
В этих условиях очевидна необходимость разработки новых подходов к осуществлению политики стимулирования внутренних, а также привлечения качественных иностранных инвестиций. И в том, и в другом случае остаются слабо проработанными методические проблемы оценки и повышения эффективности использования инвестиций. Особенно это затрагивает сферу привлечения иностранного капитала, так как известно, что в странах с разным уровнем экономического развития он играет неодинаковую роль. Это зависит от состояния принимающей экономики, концепции её инвестиционной политики, а также от мотивации иностранных инвесторов. Специального внимания в этой связи заслуживает процесс привлечения прямых иностранных инвестиций, так как они способны привносить в экономику не только капитал и оборудование, но и передовые методы управления производством.
С учетом вышеизложенного актуальными становятся вопросы разработки стратегии и концептуальных положений инвестиционной политики, ориентированной на привлечение и эффективное использование иностранных инвестиций, особенно с учетом специфики принимающей экономики.
Степень научной разработанности проблемы. Содержание инвестиционных процессов и вопросы их управления отражены в работах Л.И.Абалкина, С.И. Абрамова, Г. Бирмана, С.Ю. Глазьева, Л.В. Канторовича, И.В.Липсица, Т.С. Хачатурова, У.Ф. Шарпа, Е.Д. Халевинской, С.Шмидта и других российских и зарубежных ученых.
Региональные аспекты организации инвестиционной деятельности исследованы в трудах дальневосточных ученых Е.П. Жарикова, Е.И. Деваевой, С.Н. Князевой, М.И. Краевой, А.П. Латкина, П.А. Минакира, А.М. Могзоева, Б.А. Осипова, Е.В. Попова, С.В. Сулоевой, И.В. Федорова, Д.К.Шевченко и др.
Теоретические и практические аспекты привлечения и использования иностранных инвестиций в экономике России рассмотрены в работах отечественных ученых В.Д. Андрианова, Е.В. Балацкого, Т.Я. Белоус, Н.В. Ворониной, Е.В. Гнилитской, Л.А. Головниной, А.В. Ложниковой, П.М. Мозиаса, В.Г. Тихоновой и многих других. Исследованию аналогичных проблем в зарубежных странах посвятили свои работы зарубежные ученые Е. Боренштейн, Дж. Даннинг, Дж. Коннингз, В. Леонтьев, Р. Липси, Б. Яворчик и др.
Вопросы истории и современного состояния российско-корейских отношений исследованы в трудах российских ученых И.И. Богдана, А.В. Воронцова, Л.В. Забровской, В.В. Михеева, С.С. Суслиной, А.Н. Федоровского, Н.П. Чипиги, В.Т. Шишмакова и др., южнокорейских исследователей Ким Сунхуна, Ким Чжунбэ, Ли Санчжуна, Ли Чжэёна, Пак Чонмина, Ом Гухо, Чо Вонхо, Хан Чонмана и др.
Результаты исследований упомянутых выше и других авторов внесли существенный вклад в развитие теоретико-методологических основ организации процесса привлечения и эффективного использования иностранных инвестиций. Однако до настоящего времени в экономической литературе пока недостаточно разработано методическое обеспечение принятия управленческих решений, направленных на повышение эффективности экономики с учетом особенностей и возможностей использования зарубежных инвестиций.
Все вышеизложенное обусловливает актуальность выбранной темы исследования, ее практическую и теоретическую значимость.
Цель диссертации состоит в разработке и апробации методического подхода к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики.
Для достижения цели исследования были поставлены следующие задачи:
- проанализировать теоретические и методические основы оценки влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики;
- разработать методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики и апробировать его на примере Приморского края;
- выявить определяющие факторы инвестиций Республики Корея в экономику Приморского края и современное состояние с их привлечением;
- предложить конкретные меры инвестиционной политики, направленной на стимулирование позитивного влияния иностранных инвестиций Республики Корея на экономику Приморского края.
Объектом исследования являются процессы привлечения и использования инвестиций Республики Корея в экономике Приморского края.
Предметом исследования являются теоретические и методические аспекты оценки влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики.
Теоретическую и методологическую основу исследования составляют основные положения экономической теории, современные теоретические концепции и практические разработки отечественных и зарубежных ученых по проблемам инвестиций и оценки их эффективности.
Фактологическую и статистическую основу исследования составили аналитические материалы Госкомстата, Приморскстата, Экспортно-импортного банка Кореи, Конференции ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД). В качестве источников информации наряду с результатами исследований отечественных и зарубежных ученых, материалами периодической печати, использованы также нормативные акты федеральных и региональных органов власти Российской Федерации, программные документы регионального уровня по вопросам организации инвестиционной деятельности. Проанализированный в диссертации материал на корейском языке был собран автором во время стажировки в Республике Корея.
Методы исследования. При решении поставленных задач в процессе работы использовались методы логического, системного, экономического анализа, статистические методы обработки данных, а также методы сравнения, обобщения, анализа и синтеза.
Наиболее существенные результаты, полученные лично соискателем и представленные к защите, состоят в следующем:
по специальности 08.00.05 - «Экономика и управление народным хозяйством: управление инновациями и инвестиционной деятельностью»:
- изучены теоретические и практические основы оценки влияния иностранных инвестиций на принимающую экономику;
- выявлены особенности привлечения иностранных инвестиций в экономику Приморского края на современном этапе;
- получена оценка влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики на примере Приморского края;
по специальности 08.00.14 - «Мировая экономика»:
- выявлены факторы, определяющие инвестиционное сотрудничество Республики Корея и Приморского края;
- исследована проблематика экономического сотрудничества Республики Корея и Приморского края;
- предложены приоритетные направления инвестиционного сотрудничества между Республикой Корея и Приморским краем.
Научная новизна полученных результатов состоит в следующем:
по специальности 08.00.05 - «Экономика и управление народным хозяйством: управление инновациями и инвестиционной деятельностью»:
- предложен методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики, который апробирован на примере Приморского края;
- предложены методические рекомендации по формированию инвестиционной политики, ориентированной на стимулирование положительного влияния иностранных инвестиций на принимающую экономику для регионального уровня управления с учетом результатов апробации разработанного методического подхода;
по специальности 08.00.14 – «Мировая экономика»:
- выявлены факторы, определяющие привлечение инвестиций Республики Корея в экономику Приморского края;
- получена количественная оценка влияния иностранных инвестиций, в том числе Республики Корея, на эффективность экономики Приморского края.
Практическая значимость работы состоит в возможности использования предложенных автором теоретических разработок и практических рекомендаций региональными органами власти в рамках реализации инвестиционной политики, направленной на стимулирование положительного воздействия иностранных инвестиций на экономику края, а также активизации внешнеэкономических связей с зарубежными партнерами. Применение результатов исследования будет способствовать развитию взаимовыгодного инвестиционного сотрудничества между Республикой Корея и Приморским краем. Полученные результаты и выводы могут также стать основой для развития системы знаний об функционировании иностранных инвестиций в принимающей экономике.
Апробация результатов исследования. Теоретические материалы диссертации положены в основу учебной программы по курсу лекций "Экономическое сотрудничество Республики Корея и России на Дальнем Востоке", читаемого на факультете корееведения ДВГУ. Основные результаты исследования были отражены в научных публикация автора и докладах на Международной конференции «Проблемы и перспективы сотрудничества России и Кореи», проведенной в 2002 г. в Дальневосточном государственном университете, на III-ей Международной корееведческой конференции, организованной Дальневосточным государственным университетом совместно с фондом «Korea Foundation» в 2005 г.
Публикации. Основные результаты диссертационного исследования представлены в 9 печатных работах общим объемом 7,2 у.п.л., одна из которых опубликована за рубежом.
Структура и объем диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. Основной текст диссертации изложен на 155 страницах. Исследование включает 16 таблиц, 3 рисунка, 4 приложения. Список литературы насчитывает 129 наименований на русском, английском и корейском языках.
Оглавление
Введение
1. Теоретические аспекты оценки влияния иностранных инвестиций на принимающую экономику
- Экономическая сущность прямых иностранных инвестиций
- Оценка влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики
1.3. Проблемы влияния иностранных инвестиций на экономику
Российской Федерации
2. Определяющие факторы привлечения инвестиций Республики Корея в экономику Приморского края
2.1. Инвестиционный потенциал Республики Корея как фактор
инвестиционного сотрудничества с Российской Федерацией
2.2. Позитивные и негативные факторы формирования инвестиционного
климата Приморского края
2.3. Динамика и структура инвестиций Республики Корея в
экономике России и Приморского края
3. Методические основы формирования эффективной инвестиционной политики Приморского края по привлечению инвестиций Республики Корея
3.1. Методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность региональной экономики
3.2. Расчет показателей влияния иностранных инвестиций на эффективность
экономики Приморского края
3.3. Методические рекомендации по стимулированию положительного
воздействия иностранных инвестиций на экономику Приморского края
Заключение
Список литературы
Приложения
II. ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ
1. Предложен методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на принимающую экономику.
Согласно сложившейся в современной экономической мысли концепции прямых иностранных инвестиций, они характеризуются наличием контроля инвестора над объектом инвестиций, носят долгосрочный и комплексный характер. Особую важность они приобрели в развивающихся странах, так как отличаются возможносттю передавать в принимающую экономику не только денежный капитал, но и технологии, предпринимательский опыт, передовые методы управления и маркетинга. Используемый в мировой практике критерий отнесения иностранных инвестиций к прямым недостаточно объективен, так как владение 10% активов не всегда свидетельствует о наличие контроля со стороны инвестора. С этим связана и сложность исследований иностранных инвестиций в макроэкономическом аспекте. Это вполне оправдывает использование в качестве объекта исследования всей совокупности иностранных инвестиций в принимающей экономике.
Оценка воздействия иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики в макроэкономическом аспекте зависит от того, рассматриваются они как ее неотъемлемая часть или противопоставляются реальному сектору национальной экономики. В первом случае влияние иностранного капитала на принимающую экономику заключается в формировании её основных макроэкономических показателей. Предприятия с иностранными инвестициями как правило более эффективны по сравнению с национальными, поэтому их вклад в макроэкономические показатели может быть существенен даже с учетом небольшого числа таких предприятий.
С другой стороны, «анклавный» характер иностранного сектора (характерный для развивающихся или переходных экономик), предопределил существование подхода, при котором оценивается влияние иностранных инвестиций на функционирование реального сектора, контролируемого национальным капиталом. В таком случае принято говорить о косвенных эффектах прямых иностранных инвестиций в принимающей экономике.
Косвенные эффекты представляют собой изменения в деятельности субъектов принимающей экономики, не вызываемые иностранными инвестициями. Косвенные эффекты функционируют благодаря конкуренции, производственным связям, мобильности рабочей силы. Для получения количественной оценки содержания таких эффектов за рубежом прибегают к методу регрессионного анализа различных модификаций производственной функции. В качестве статистической базы анализа берутся разные массивы данных, отчего исследования одного объекта дает иногда диаметрально противоположные результаты. Относительная сложность метода, неочевидность и неоднородность результатов ограничивают применение его в качестве ориентира практической инвестиционной политики.
Эффективность экономики – относительный показатель, характеризующий целесообразность использования экономических ресурсов при сохранении позитивной социально-экономической динамики. Влияние иностранных инвестиций на рост или снижение эффективности принимающей экономики осуществляется за счет повышения народнохозяйственного и социально-экономического эффектов при снижении затрат. В макроэкономическом аспекте и применительно к объекту настоящего исследования наиболее очевидными целевыми индикаторами инвестиций представляются валовой региональный продукт и его рост, а расходами - инвестиции и трудозатраты. Так как иностранные инвестиции являются внешним по отношении к принимающей экономике ресурсом, они уже этим обеспечивают экономию ресурсов, стимулируя при этом выпуск продукции. В таких условиях особую важность приобретает учёт социально-экономического воздействия иностранных инвестиций, так как его негативный характер способен нивелировать положительное влияние на эффективность реального сектора.
Подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики должен учитывать эти обстоятельства, а также базироваться на принципах общедоступность данных, простоты расчетов, воспроизводимости, применимости результатов в инвестиционной политике.
С учетом всего вышеизложенного предложенный автором методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность экономики региона предполагает расчет трех групп показателей, которые отражают:
- степень участия иностранного капитала в экономике;
- абсолютную и сравнительную эффективность иностранных инвестиций;
- социально-экономические эффекты от присутствия иностранных инвестиций.
Предложенные показатели позволяют с определенной долей достоверности оценить воздействие иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики, и стать ориентиром для разработки концепций и программных положений региональной инвестиционной политики. Основополагающим принципом предложенного подхода является применимость его с точки зрения региональной инвестиционной политики.
Таблица 1 - Показатели оценки влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики
| № | Показатели | Способ расчета | Содержание показателя |
| Показатели участия | |||
| 1 | Удельный вес числа предприятий с иностранными инвестициями в общем количестве, % |  | Показывает степень проникновения в региональную экономику иностранных инвестиций. Позволяют принимать решения о стимулировании или сдерживании иностранных инвестиций Критерии зависят от концепции экономической безопасности страны. |
| 2 | Удельный вес организаций с иностранными инвестициями в числе занятых |  | Показывает степень вовлеченности населения в деятельность предприятий с иностранными инвестициями. |
| 3 | Удельный вес организаций с иностранными инвестициями в объеме произведенной продукции |  | Характеризует вклад предприятий с иностранными инвестициями в объем выпущенной продукции |
| Показатели эффективности | |||
| 4 | Народнохозяйственная эффективность иностранных инвестиций |  | Показывает, какой эффект приходится на единицу вложений. |
| 5 | Выпуск продукции на одного занятого |  | Показывает эффективность трудозатрат |
| 6 | Сравнительный показатель произведенной продукции по числу занятых |  | Показывает, какой эффект создают иностранные инвестиции в экономике относительно национального сектора. если СрП<1, то организации с иностранным капиталом менее эффективны, чем национальные, если Ср>1, то организации с иностранным капиталом более эффективны. |
где i – индекс иностранных инвестиций.
ЧП – количество организаций и предприятий в экономике региона, единиц;
ЧЗ – численность занятых, чел.;
И – объем инвестиций в экономику региона, млн. руб.;
Прод – объем выпущенной продукции, тыс.руб.
Предложенный перечень не является исчерпывающим, кроме того, используемые для расчета эффективности показатели не отвечают требованиям современных методов инвестиционного анализа. Однако исходя из принципов, на которых основана разработка подхода, он является объективным и достаточным для разработки основных концептуальных положений инвестиционной политики.
Третий блок показателей воздействия иностранных инвестиций на принимающую экономику определяет социально-экономическую составляющую экономики. Основным пробелом существующих методических рекомендаций и разработок оценки эффективности инвестиций является отсутствие перечня реальных социально-экономических эффектов. Учитывая, что в социально-экономическом аспекте иностранные инвестиции воздействуют преимущественно на потребителей и работников, занятых на предприятиях с иностранными инвестициями, предложен следующий перечень показателей (табл.2).
Таблица 2 – Показатели социально-экономического воздействия иностранных инвестиций
| Показатель | Содержание | Комментарии | |
| 1 | Средняя зарплата на предприятиях с иностранным капиталом | Показывает влияние иностранных инвестиций на рост/ снижение благосостояния населения | Показателен в сравнении со средней зарплатой по отрасли |
| 2 | Доля местного рынка потребительских товаров, удерживаемая организациями с иностранным капиталом | Насыщение рынка дефицитными или качественными товарами или услугами | Показателен в динамике Важен также с точки зрения выявления тенденций импортозамещения. |
| 3 | Уровень травматизма; Численность занятых во вредных или опасных условиях | Характеризует отрицательное влияние иностранного капитала на здоровье населения | Отрицательный аспект, свидетельствующий о наличии явления эксплуатации труда |
| 4 | Расходы на инновации (Затраты на обучение персонала, число сотрудников, работающих на уникальном или высокотехнологичном оборудовании) | Характеризует положительное влияние на развитие человеческого капитала | - |
При оценке этих показателей можно использовать как методики регрессионно-корреляционного анализа, так и обычные приемы статистического анализа показателей.
2. Выявлены факторы, определяющие привлечение инвестиций Республики Корея в экономику Приморского края.
Экономическая стратегия Республики Корея предопределила высокую заинтересованность в экономическом сотрудничестве с регионами России. С другой стороны, объективные факторы формирования инвестиционного потенциала Приморского края не позволяют в полной мере реализовать эти возможности.
Стратегия развития экономики Республики Корея базируется на координации усилий государственных органов и частного бизнеса и Корея характеризуется ярко выраженной ориентацией на развитие внешнеэкономических отношений. Страна наращивает объемы инвестиций практически по всем направлениям. Объем прямых инвестиций Республики Корея за рубежом в 2007 г. составил 20 млрд. 351 млн. долл., увеличившись за последние 4 года более чем в четыре раза. География и отраслевая структура инвестиций отличаются высокой степенью диверсификации. Активизация инвестиционной деятельности южнокорейского бизнеса связана с тем, что в последние годы Республика Корея вынуждена отказаться от традиционной экспортоориентированной стратегии развития экономики. На первый план выходит не столько поддержка товарного экспорта, сколько участие южнокорейского бизнеса во всем комплексе мирохозяйственных связей – от разработки до сбыта и обслуживания конечной продукции, а также обеспечение совместимости южнокорейских рыночных институтов, прежде всего предпринимательских структур, с их внешними партнерами. Таким образом основными целями южнокорейских инвесторов за рубежом являются продвижение экспорта в той или иной форме (создание торговых представительств или сборочных производств для преодоления торговых барьеров), и обеспечение доступа к необходимым ресурсам (минерально-сырьевым, трудовым).
Направления зарубежной инвестиционной деятельности Республики Корея определяется рядом факторов, связанных с состоянием экономики страны, внешнеэкономической стратегией и политическими интересами. Первый из них – почти полное отсутствие в Республике Корея природных ресурсов, необходимых для обеспечения нормального функционирования национальной промышленности с учетом высоких темпов экономического роста. Страна вынуждены искать пути диверсификации источников поступления энергетических ресурсов. Российский Дальний Восток представляет в этом отношении большой интерес ввиду не только обеспеченности большинством видов природного сырья, но и выгодного географического положения, облегчающего его транспортировку. Наряду с высокими потребностями в энергетическом сырье в Республике Корея в ближайшие годы ожидается сохранение спроса на другие виды ресурсов: древесину, морепродукты, драгоценные металлы, водные ресурсы. И важен здесь не только высокий спрос, но и то, что внутренних резервов для его обеспечения практически нет. В настоящее время импорт на 70% покрывает потребности страны в продовольствии (за исключением риса и ячменя).
Все более острой становится проблема снижения конкурентоспособности сельского хозяйства Республики Корея, которое подорвано нехваткой земельных ресурсов, ростом заработной платы, снижением качества рабочей силы, либерализацией торговых отношений. Решение данной проблемы возможно лишь за счет активного перемещения за границу сельскохозяйственного производства, что в последние годы является одной из основных стратегий экономической дипломатии страны.
Состояние природно-ресурсного и трудового потенциала Приморского края не вполне отвечает основным интересам южнокорейских инвесторов. Край не располагает ни запасами нефти и газа, ни достаточными трудовыми ресурсами, ни высоким рыночным потенциалом, однако имеет высокий интеграционный потенциал, связанный с наличием положительных геополитических и природно-ресурсных факторов. Основу их составляет выгодное географическое положение, которое обеспечивает региону ряд стратегических преимуществ. Территория Приморского края располагает также разнообразными природными ресурсами: минерально-сырьевыми; земельными, водными и гидроэнергетическими, лесными, рекреационными.
Позитивно может повлиять на процесс привлечения инвестиций Республики Корея наличие многочисленной корейской диаспоры в Приморском крае: в настоящее время на территории края проживает не менее 60 тыс. этнических корейцев. Наличие корейской диаспоры можно расценить как положительный фактор развития двусторонних отношений. Мировой опыт свидетельствует о том, что значительные объемы иностранного инвестирования в современной мировой экономике имеют национальные корни. В российско-корейских отношениях существует также положительный фактор отсутствия взаимных территориальных претензий и политического противостояния (как в отношениях с Китаем и Японией), который на способен сгладить негативное отношение к проникновению азиатских государств в российскую экономику.
Дополнительным обстоятельством, способным положительно повлиять на состояние российско-корейского экономического сотрудничества можно считать постепенную нормализацию отношений между Республикой Корея и КНДР. Россия может стать одним из основных участников многонациональных проектов с участием стран Корейского полуострова. Особое значение в этих проектах может приобрести Приморский край, единственный субъект Российской Федерации, граничащий с КНДР.
Необходимость активного подхода к привлечению иностранных инвестиций, в том числе из Республики Корея, предопределили негативные тенденции инвестиционной деятельности в Приморском крае. Экономика края характеризуется снижением инвестиций в основной капитал в обрабатывающих производствах, доля износа производственных фондов в которых составляет 73%. Особую нехватку инвестиций испытывают обрабатывающая промышленность, особенно машиностроение.
Таблица 3 - Факторы, определяющие приток инвестиций Республики Корея в экономику Приморского края
| Определяющиефакторы | Факторы, определяющие внешнеэкономическую стратегию Республики Корея | Инвестиционный потенциал Приморского края |
| Стратегический | Активная позиция в отношении зарубежного инвестирования | Неблагоприятная ситуация с частными инвестициями |
| Экспортный | Экспортная ориентация в новых условиях мирового порядка (необходимость опосредованного подхода к потенциальным рынкам сбыта) | Рост потребительского потенциала края обеспечивается ростом экономики, однако по сравнению с западными регионами страны рыночный потенциал крайне невысок. |
| Энергетический | Рост энергопотребления необходимость диверсификации источников энергоресурсов | - Крупные проекты, связанные со строительством трубопровода, задействуют Приморский край - необходимость проведения геолого-разведочных работ по поиску новых месторождений |
| Сельскохозяйственный | Продовольственная проблема: неэффективность сельского хозяйства, связанная с ростом зарплаты в сельском хозяйстве и ликвидацией торговых барьеров, нехватка сельхозугодий | Достаточное количество земельных угодий, но их низкое качество. Низкий технологический уровень сельского хозяйства |
| Трудовой | Высокая стоимость труда вынуждает переносить трудоемкие производства за границу | Отрицательные демографические тенденции привели к дефициту кадров |
| Социально-политический | Национальный фактор – однонациональное государство с глубокими традициями национального единства | Корейская диаспора (60000 чел.), проживающая в Приморском крае Отсутствие политических трений по территориальным вопросам |
| Внешнеэкономический | Интеграционные процессы в СВА Перспективы интеграции с КНДР | Приморский край – единственный регион России, граничащий с КНДР |
При всей декларируемой важности экономических связей между Республикой Корея и Россией, они не играют для каждой из сторон значительную роль во всем комплексе их внешнеэкономических отношений.
Инвестиционное сотрудничество по размерам капиталовложений и по числу проектов не является значительным. Объем накопленных в российской экономике инвестиций Республики Корея на конец 2006 г. составил 372 млн.долл., из них более четверти приходится только на 2006 г., когда наблюдался их трехкратный рост. Но даже в этот период доля южнокорейского капитала в общем объеме прямых инвестиций в экономику России не превысила 0,75%. Эти показатели не соответствуют более высокой инвестиционной активности южнокорейских фирм за рубежом. Так, по количеству инвестиционных проектов на Россию приходится только 1%, а по их сумме - лишь 0,3% всех южнокорейских капиталовложений в мире.
Невысокие показатели инвестиционного сотрудничества с Республикой Корея, отрицательная динамика привлекаемого капитала, а также наличие определенной доли нереализованных проектов характеризуют и Приморский край, подтверждая то, что в основных направлениях сотрудничества между Республикой Корея и Россией наблюдаются явные проблемы.
Основной проблемой, препятствующей развитию двухсторонних экономических отношений, является несовершенство рыночной экономики страны, которое выражается в неразвитости внешнеэкономического законодательства, криминализации экономики, коррупции. Сказываются также многочисленные слабости финансовой, транспортной и иной инфраструктуры. Также важное значение имеет объективная и субъективная неподготовленность многих российских коммерческих структур к полноценной и качественной работе с иностранными партнерами.
Наряду с известными проблемами инвестиционного климата России, которые ложатся бременем на всех иностранных инвесторов, для южнокорейских существует своя специфика. Это недостаток адекватной информации о российских реалиях, связанный с тем, что в дипломатические отношения между Республикой Корея и Россией были заключены сравнительно недавно. На первых этапах развития экономического сотрудничества, когда были установлены дипломатические связи, информации о России было мало, подчас она поступала в искаженной форме. Следует признать, что и сейчас для южнокорейских бизнесменов существует проблема недостатка объективной информации о российских реалиях, а также доверия к российской бизнес-среде.
Таким образом существует объективная заинтересованность южнокорейских инвесторов в инвестициях в экономику регионов России. Основополагающим факторами южнокорейских инвестиций является стремление обеспечить стратегический доступ к дешевым ресурсам (прежде всего, энергетическим и трудовым), а также к рынку потребительских товаров. Очевидно, что Приморский край в силу объективных причин не соответствует основным стратегическим устремлениям южнокорейских инвесторов, поэтому неоправданными являются ожидания массированного притока южнокорейских инвестиций в экономику региона. Но учитывая, что интересы южнокорейских инвесторов простираются достаточно широко, привлечение инвестиций из этой страны можно основывать на реализации проектов, основанных на имеющихся элементах экономического потенциала Приморского края.
3. Выполнена оценка влияния инвестиций Республики Корея на экономику Приморского края, которая показывает низкую результативность использования потенциала двустороннего инвестиционного сотрудничества.
Несмотря на определенные проблемы инвестиционного климата Приморского края, на сегодняшний день Республика Корея является крупнейшим инвестором в экономику края по объему накопленного капитала (см. рис.1). Значительная часть южнокорейского капитала поступила в конце 1990-х – начале 2000-х гг. В последние несколько лет объемы поступаемого из Республики Корея капитала уступают инвестициям из Японии, Сингапура и др. стран. Структура накопленного капитала свидетельствует не в пользу прямых инвестиций. По данным Приморскстата, из 190,2 млн.долл. накопленных инвестиций Республики Корея только 53,2 млн. долл. относились к категории прямых.
Рис.1
Структура иностранных инвестиций в экономике Приморского края в разрезе стран-партнеров (накоплено на конец 2006 г.)
Динамика притока иностранных инвестиций из Республики Корея нестабильна: и лишь в отдельные периоды соответствует общей динамике привлечения иностранного капитала в экономику края: начиная с 2000 г. объемы привлекаемого капитала сокращались: с 43,4 млн. долл. в 2000 г. до 2,8 млн.долл. в 2005 г., в последнии два года наблюдается небольшой рост его количественных показателей (табл.3).
Таблица 3 - Поступление иностранных инвестиции в Приморский край по основным странам-инвесторам, млн. долл. США
| 1996 | 1998 | 2000 | 2002 | 2003 | 2004 | 2005 | 2006 | 2007 | |
| всего в том числе: | 96,6 | 56,3 | 78,1 | 57,3 | 62,7 | 97,9 | 30,4 | 22,9 | 31,3 |
| Республика Корея | 41,4 | 23,3 | 43,4 | 21,3 | 3,9 | 3,1 | 2,8 | 4,9 | 7,9 |
| Япония | 0,3 | 13,1 | 11,8 | 19,8 | 38,6 | 38,1 | 13,5 | 11,9 | 6,07 |
| США | 9,3 | 3,4 | 12,0 | 8,0 | 4,4 | 9,3 | - | - | н/д |
| Китай | 0,1 | 0,1 | 1,9 | 0,6 | 2,3 | 1,0 | 1,8 | 4,4 | 2,6 |
| Кипр | - | - | - | 0,5 | 3,0 | 24,2 | - | - | 7,4 |
Источник: составлено по данным Приморскстата.
Отраслевое распределение иностранных, в том числе южнокорейских, инвестиций в Приморском крае не отвечает требованиям модернизации и развития экономики: зарубежные инвесторы предпочитают направлять капитал в отрасли, которые характеризуются быстрым оборотом вложенных средств и максимальной рентабельностью производства (пищевая промышленность, сфера услуг) или производят продукцию, имеющую для них в долгосрочном плане стратегическое значение, так как её реализация гарантирована относительно стабильным спросом на мировом рынке (лесная и деревообрабатывающая). Основная часть инвестиций Республики Корея связана с промышленным производством (швейная промышленность, рыбная промышленность, сельское хозяйство), вторым направлением является сфера услуг, представителями которой являются предприятия оптовой торговли, радиосвязи и др.).
Таблица 4 - Показатели деятельности иностранных предприятий в экономике Приморского края
| 2002 | 2003 | 2004 | 2005 | 2006 | |
| Число всех предприятий и организаций | 41736 | 48423 | 54883 | 59129 | 61238 |
| Число организаций с участием иностранного капитала | 518 | 553 | 481 | 424 | 244 |
| Число организаций с капиталом Республики Корея | 75 | 82 | 77 | 43 | 27 |
| всего занято в экономике, тыс.чел. | 968,7 | 979,7 | 985,5 | 980,2 | 970,0 |
| Численность занятых в организациях с иностранным капиталом, чел. | 28762 | 25357 | 55909 | 44093 | 36105 |
| Численность занятых в организациях с южнокорейским капиталом, чел. | 13103 | 12225 | 7067 | н/д | н/д |
| Валовой выпуск в основных ценах по краю, млн.руб. | 184 871 | 221057 | 260195 | 295265 | 327635 |
| Объем выпущенной продукции на предприятиях с участием иностранного капитала, млн.руб. | 10242,3 | 12329,1 | 44565,8 | 62484,7 | 71131,1 |
| Объем продукции, выпущенной на предприятиях с участием южнокорейского капитала, млн.рублей | 1985,2 | 4407,5 | 3316,9 | н/д | н/д |
Источник: Составлено по данным Приморскстата
На основании имеющихся данных полагая в качестве объекта иностранные инвестиции был проведен анализ влияния иностранных инвестиций на экономику Приморского края. Полученные результаты обобщены в таблицах 5-6.
Таблица 5 - Показатели участия иностранных инвестиций в экономике Приморского края, %
| 2002 | 2003 | 2004 | 2005 | 2006 | |
| По числу организаций | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 1,26 | 1,14 | 0,88 | 0,72 | 0,41 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 0,18 | 0,17 | 0,14 | 0,07 | 0,04 |
| По числу занятых | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 2,99 | 2,59 | 5,67 | 4,50 | 3,72 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 1,35 | 1,25 | 0,72 | н/д | н/д |
| По валовому выпуску | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 7,2 | 11,6 | 17,13 | 16,64 | 13,61 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 1,07 | 1,99 | 1,27 | н/д | н/д |
Источник: рассчитано автором по данным Приморскстата
Число предприятий с организаций с иностранным капиталом в экономике Приморского края очень невелико и имеет тенденцию к снижению. Поэтому даже с точки зрения самых строгих критериев экономической безопасности считать участие иностранных инвесторов в экономике критическим нельзя. Кроме того, снижение доли предприятий с иностранным капиталом, которая в настоящее время составляет менее одного процента, можно расценивать как отрицательных показатель, свидетельствующий о неблагоприятных тенденциях в инвестиционном климате Приморского края. Параллельно со снижением числа организаций с иностранным капиталом снижается и число занятых в них, и как следствие – доля этих предприятий в объеме выпущенной продукции. Адекватно общим тенденциям ведут себя и показатели участия в экономике Приморского края предприятий с южнокорейским капиталом, доля которых в количестве предприятий составляет на сегодняшний день 0,04%, а в занятости – 0,13%. За три года число предприятий с южнокорейским капиталом уменьшилось почти втрое. В связи с этим уменьшается и доля предприятий с капиталом Республики Корея в валовом выпуске продукции на территории Приморского края.
Расчеты показывают, что предприятия с иностранным капиталом в Приморском крае создают больший эффект по основным экономически значимым показателям, а именно объему произведенной продукции. Тем самым они положительно влияют на общее состояние экономики как составляющая ее часть. С другой стороны, отрицательная динамика удельного веса числа организаций с иностранным капиталом в экономике края свидетельствует об упущенных возможностях в формировании большего позитивного эффекта как на экономику в целом, так и на предприятия с отечественным капиталом по производственным каналам.
Таблица 6 - Показатели эффективности иностранных инвестиций в Приморском крае
| 2002 | 2003 | 2004 | 2005 | 2006 | |
| Экономическая эффективность | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 5,63 | 6,67 | 16,4 | 71,42 | 117,65 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 2,93 | 38,36 | 38,56 | н/д | н/д |
| Выпуск продукции на одного работающего, тыс. руб. | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 333 | 486 | 797 | 1417 | 1970 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 151 | 360 | 469 | н/д | н/д |
| Выпуск на одного работающего (сравнительный показатель) | |||||
| Все организации с иностранным капиталом | 2,41 | 4,48 | 3,02 | 3,69 | 3,66 |
| Организации с капиталом Республики Корея | 0,80 | 1,59 | 1,76 | н/д | н/д |
Источник: рассчитано автором по данным Приморскстата
Большой разброс показателей эффективности инвестиций связан с тем, что используемые формулы для их определения не вполне соответствуют способам расчета макроэкономических показателей. Однако сравнительные показатели свидетельствуют о том, что в целом предприятия с иностранными инвестициями более эффективны, чем национальные. При этом южнокорейские инвестиции не являются настолько эффективными (по показателю трудозатрат), насколько в среднем эффективны все предприятия с иностранными инвестициями.
Что касается социально-экономических эффектов от присутствия южнокорейских инвестиций, то оценивать их целесообразно по отдельным крупным предприятиям или группам предприятий в отрасли. В случае с южнокорейскими инвестициями, лучшим примером являются предприятия сферы телекоммуникаций, а также группы предприятий швейной промышленности, существовавшие в экономике края в начале 2000-х гг
Позитивное воздействие на состояние потребительского рынка оказывает предприятия ОАО «Новая телефонная компания», наиболее успешный инвестиционный проект с южнокорейскими инвестициями в экономике Приморского края. ОАО "НТК" ориентировано на оказание широкого спектра услуг высокого качества. Как результат – компания на протяжении нескольких лидирует на рынке услуг сотовой связи края. В отдельных районах и малых городах края компания на протяжении нескольких лет оставалась и сейчас является единственным поставщиком услуг проводной и беспроводной связи. Учитывая сравнительно низкую по мировым меркам степень телефонизации города Владивостока и Приморского края, следует признать, что ОАО «НТК» играло и продолжает играть важную роль в телефонизации г.Владивостока.
Негативное воздействие южнокорейского капитала на социально-экономическую среду Приморского края также имеет место. Связано это с особой социокультурной средой, создаваемой южнокорейским менеджментом, которая вызывает определенные негативную реакцию у наемных работников из числа местных жителей.
Отрицательное социальное влияние иностранного капитала связано также с функционированием предприятий швейной промышленности, которые на 100% принадлежали инвесторам из Республики Корея. На предприятиях были зафиксированы массовые нарушения Российского законодательства о труде, связанные с задержками оплатой труда и с соблюдением требований безопасности работающих, наблюдался высокий уровень производственного травматизма.
4. Предложены методические рекомендации для инвестиционной политики в целях стимулирования положительного влияния иностранных инвестиций на экономику Приморского края
Учитывая ситуацию с привлечением и функционированием иностранных инвестиций в экономике Приморского края основная цель инвестиционной политики – создание благоприятного инвестиционного климата, позволяющего привлекать в страну иностранный капитал в объемах и направлениях, соответствующих требованиям экономического развития, - не достигнута. Кроме того, неэффективна инвестиционная политика и во внутреннем аспекте, что выражается в преимуществе предприятий с иностранными инвестициями по показателям эффективности. С учетом этого на сегодняшний день перед региональными властями стоит ряд проблем, которые должны быть решены в рамках региональной инвестиционной политики.
Методические рекомендации по формированию эффективной инвестиционной политики предполагают одновременное осуществление трех направлений инвестиционной политики: стимулирование притока иностранных частных инвестиций, поощрение производственных связей иностранного сектора с национальными производителями и стимулирование эффективных внутренних инвестиций. Только одновременное осуществление трех этих направлений инвестиционной политики позволит повысить эффективность принимающей экономики как за счет иностранных инвестиций, так и за счет активизации внутренних. Последнее представляется не менее важным, чем привлечение качественного иностранного капитала, так как является основой для обеспечения экономической безопасности.
Наиболее очевидной проблемой в сфере привлечения иностранных инвестиций является отсутствие эффективной системы взаимодействия как с иностранными инвесторами, так и с отечественными предприятиями, заинтересованными в зарубежном частном капитале. Существующее на сегодняшний день нормативно-правовое, и более всего институциональное обеспечение явно не соответствует важности поставленной задачи. Вполне очевидна необходимость создания структур, отвечающих за внешнеэкономическое сотрудничество с отдельными странами-партнерами.
В вопросе привлечения иностранных инвестиций важной задачей является минимизация процедурного бремени для инвесторов и оптимизации административных механизмов решения вопросов об использовании методов стимулирования инвестиций. Степень административно-бюрократической нагрузки на инвестора в российских условиях очень высока, что во многих случаях может сыграть решающую роль в отказе от уже подготовленного инвестиционного проекта. Целесообразно проводить линию на упрощение и дебюрократизацию административного механизма регулирования иностранных инвестиций, последовательное применение принципа "одного окна" в работе с зарубежными инвесторами.
Создание благоприятной среды для иностранных инвестиций и активный подход в вопросах их привлечения должен рассматриваться только как база для дальнейших мер по стимулированию позитивного влияния на эффективность экономики. Следующим шагом является выбор иностранных инвесторов на уровне отраслей и фирм на предмет удовлетворения их специфических потребностей для размещения функциональных звеньев на уровне области деятельности или территориального комплекса с учетом приоритетных задач региона в области экономики. Одним из ключевых элементом такой политики поощрения инвестиций является более качественное обустройство конкретных районов страны и их "продвижение" среди потенциальных инвесторов в конкретных областях деятельности.
Наиболее эффективным в плане управления является регулирование отраслевой структуры привлекаемых инвестиций за счет предоставления льгот и субсидий, а также стимулирование создания конкретных проектов, частично поддерживаемых средствами регионального бюджета или другими инструментами региональной инвестиционной политики.
Учитывая интересы южнокорейских инвесторов, можно выделить ряд направлений, которые могут быть выгодны обеим сторонам. Прежде всего, это промышленное машиностроение. Учитывая высокий инновационный потенциал южнокорейских производителей, можно считать перспективным создание совместных предприятий по производству промышленного оборудования, ориентированного на наиболее развитые в Приморье отрасли промышленности. Среди других направлений сотрудничества можно выделить возможности производства потребительских товаров и пищевую промышленность, то есть те отрасли, продукция которых ориентирована на местного потребителя (с потенциальными возможностями экспорта) и уровень развития которых в Республике Корея очень высок. К перспективным направлениям следует отнести сотрудничество в туристической сфере, в области сельского хозяйства, сфере телекоммуникаций, в строительстве.
III. ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Основные научные и практические результаты проведенного исследования, полученные в соответствии с поставленными в диссертации целью и задачами, заключаются в следующем:
- Предложенный методический подход к оценке влияния иностранных инвестиций на эффективность принимающей экономики предполагает оценку степени вовлеченности предприятий с иностранными инвестициями в экономику края, показателей эффективности, а также анализ социально-экономических эффектов.
- Результаты апробации методического подхода показали, что в предприятия с иностранным капиталом (в том числе южнокорейским) в экономике Приморского края обладают большими возможностями по стимулированию повышения эффективности экономики, однако фактически из-за отрицательной динамики притока иностранных инвестиций, а также резкого сокращения числа предприятий с иностранным капиталом возможности эти не реализованы. Расчеты показатели сравнительную неэффективность национального сектора по сравнению с иностранным. Социальные эффекты иностранных инвестиций в экономике Приморского края разнородны и в отдельных случаях носят отрицательный характер.
- Установлена объективная заинтересованность южнокорейских инвесторов в инвестициях в экономику регионов России. Основополагающими факторами южнокорейских инвестиций является стремление обеспечить стратегический доступ к дешевым ресурсам (энергетическим и трудовым), а также к рынку потребительских товаров. Приморский край не располагает ни одним из этих элементов, однако учитывая широту интересов южнокорейских инвесторов, наличие позитивных факторов экономического потенциала края и ряд геополотических факторов, привлечение инвестиций из этой страны в экономику края является вполне выполнимой и важной задачей.
- Количественные показатели и структура инвестиций Республики Корея в экономике Приморского края не соответствует требованиям развития экономики края: большая часть инвестиций сконцентрирована в сфере услуг, небольшая часть – производственной сфере, включающей отрасли с низкой добавленной стоимостью.
5. Рекомендации по повышению позитивного воздействия предприятий с иностранным капиталом на эффективность экономики края заключаются в необходимости активизации политики привлечения инвестиций, стимулированию производственных связей, а также внутренней инвестиционной активности, с тем, чтобы преодолеть разрыв между иностранным и национальным реальным секторам. Особое значение в формировании принципов инвестиционной политики необходимо уделять проблемам институциональных и нормативно-правовых основ. С учетом возможностей и интересов Республики Корея предложены конкретные направления инвестиционного сотрудничества с Приморским краем.
IV. СПИСОК РАБОТ,
ОПУБЛИКОВАННЫХ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
Статьи в журналах и изданиях, указанных в перечне ВАК:
- Кукла М.П. О влиянии ПИИ на реальный сектор национальной экономики // Российское предпринимательство. – 2008. - № 5., Вып.1 – С. 50-55 (0,35 у.п.л.).
Прочие публикации:
- Кукла М.П. Республика Корея и страны Северо-восточной Азии: экономические интересы и сотрудничество // Вестник центра корееведческих исследований ДВГУ. - 2003. - №1 (4). - С. 36-51 (0,7 у.п.л.).
- Kukla M. Korean Economic Interests and Russia. Prospects for Cooperation // Korea Foundation Newsletter. – 2003. - Vol. 12, No. 4. – P. 14-15 (0,3 у.п.л.).
- Латкин А.П., Кукла М.П. Реалии и перспективы инвестиционного сотрудничества между Республикой Корея и Дальним Востоком России // Дальневосточный регион: экономика, управление, финансы / Сб. статей в 2-х ч. Вып.4. ч.2. – Владивосток: Изд-во Дальневост. ун-та, 2004. – С.139-145 (0,5 у.п.л., из них авт. 0,3 у.п.л).
- Кукла М.П. Перспективы экономического сотрудничества Республики Корея и России в рамках многосторонних проектов в Северо-восточной Азии // Вестник центра корееведческих исследований ДВГУ. 2004 - №2 (7). – С.170-181 (0,9 у.п.л.).
- Кукла М.П. Прямые инвестиции Республики Корея в Приморском крае на современном этапе // Материалы III Международной корееведческой конференции. Тезисы и доклады / Отв.ред И.А.Толстокулаков. – Владивосток: Изд-во Дальневост.ун-та, 2005. – С.163-166 (0,4 у.п.л).
- Кукла М.П. Прямые инвестиции Республики Корея в Приморском крае: проблемы привлечения и эффективного использования // Современные корееведческие исследования в Дальневосточном гос.ун-те. Вып.4 / Отв.ред. И.А.Толстокулаков. - Владивосток: Изд-во Дальневост.ун-та, 2006. – С.95-107 (0,95 у.п.л.).
- Кукла М.П. Прямые инвестиции Республики Корея в экономике Приморского края // Актуальные проблемы корееведения в современном образовании. Материалы Международной научно-практической конференции / Отв.ред. Скрипникова Т.И. – Уссурийск: Изд-во УГПИ, 2007. – С. 89-98 (0,8 у.п.л.).
- Кукла М.П. Учебно-методический информационный комплекс «Экономическое сотрудничество Республики Корея и России на Дальнем Востоке». – М.: ВНТИЦ, 2008. - № 50200800313 (2,5 у.п.л.).
Кукла Марина Петровна
ВЛИЯНИЕ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ
НА ЭФФЕКТИВНОСТЬ ПРИНИМАЮЩЕЙ ЭКОНОМИКИ
(на примере Приморского края)
Специальности 08.00.05 -
«Экономика и управление народным хозяйством:
управление инновациями и инвестиционной деятельностью»;
08.00.14 - «Мировая экономика»
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени
кандидата экономических наук
Подписано в печать 14.05.2008 г. Формат 60х84/16
Печать офсетная. 1,44 у.п.л.
Тираж 120 экз.
Отпечатано в копировально-множительном центре ИМБ ДВГУ
г. Владивосток, ул. Мордовцева, 12
